近期，以“从‘有’到‘优’ 小微企业金融服务如何走向高质量发展？”为主题的新京报贝壳财经会客厅在新京报社举行，业内专家学者与微众银行相关负责人共同探讨小微企业融资现状，难点与破解之道。

中国人民大学国家中小企业研究院副院长、经济学教授孙文凯表示，近年来我国小微企业融资情况不断向好，小微企业信贷余额增速远超过整体信贷增速，且中国的小微企业不良率较世界平均水平而言也不算高。其次，服务小微企业的金融主体及服务形式也在不断丰富。比如，微众银行作为以科技为核心发展引擎的数字银行，打通了小微企业融资服务和惠企政策落地的“最后一公里”，有效降低了小微企业融资门槛。服务形式方面，近年来兴起的供应链金融，对解决小微企业融资难题也有较大助力。

中小企业投资需求不足

今年以来，我国经济持续复苏，小微企业发展也在向好，但近期颇有复苏疲缓之势。

孙文凯表示，根据我们的定期跟踪，今年一季度小微企业的各方面情况都在不断向好，但到了4、5月份，相关指数开始回落。“从宏观层面来看，小微企业的供需其实都在好转，但需求复苏的速度低于生产复苏的速度，导致产能有些过剩。”

孙文凯进一步表示，从融资角度来看，目前最大的问题是投资需求不足，这表明企业对扩大生产的信心不足，银行想贷款也很难贷出去。“不过，单从数据分析来看，供需的缺口正在收窄，未来需求向好的概率更大一些。”

机构可用知识产权质押融资服务早期科创企业

值得一提的是，近年来，科创小微企业也正在寻求除股权融资外的银行贷款方式，来补充企业发展所需资金，这样既可以不稀释股权，又能为企业发展助力，不过，金融机构应如何协调这其中的需求与风控呢？

孙文凯认为，根据我们的调查，优质企业从创业到第一笔股权融资，平均要历经9.5年，也就是说，即便是很优质的企业，也要创立9年多才能拿到股权融资，这表明股权投资市场存在较大问题。“现在风投不少，但没有往‘早’和‘小’走，如果早期科创企业对发展的融资需求由银行来满足的话，可以考虑使用知识产权质押融资的方式。”

金融领域应用AI要保证数据准确性、安全性

在贝壳财经会客厅上，与会嘉宾还对AI等新兴技术在金融方面的应用进行了探讨。孙文凯认为，新技术的应用有利有弊，一方面，新技术可以降低交易成本，让金融机构服务小微企业的可及性、针对性更强，也有利于金融机构更容易获取信息和控制风险。

孙文凯表示，但另一方面，新技术应用的外部环境也很重要，包括数据的准确性如何保证、数据安全如何保证等，这就需要通过国家的力量进行规范化。“这两点一定要保证，否则新技术在金融领域的应用难以推进。”

新京报贝壳财经记者 潘亦纯 编辑 岳彩周 校对 卢茜